“互联网金融代表了未来的先进生产力，代表了某种历史的趋势，它更有效率，能服务到很多原来传统金融机构化外之地。”日前，在上海交通大学上海高级金融学院高端金融论坛上，国内领先的金融支付企业汇付天下总裁周晔系统性地发表了对于互联网金融的理解和认知。
互联网金融的核心仍是支付
“互联网金融绝不是像孙悟空一样从石头里蹦出来的，它的孕育过程有10年之久。”在周晔看来，支付宝财付通等传统C客户型支付企业对于账户的突破，汇付天下等金融支付企业对于航空客票、保理、网上基金等垂直型行业应用的突破，监管部门对于牌照管理的突破，都是互联网金融孕育过程中的重要奠基石。
2013年以来，一个存在十多年的金融产品“货币基金”借着互联网形态一下子普及起来？周晔认为，根本原因第一是互联网介入金融使用户群变了，进入了更普遍的阶层；第二是有了互联网之后渠道完全变了，直销和商业银行代销被互联网渠道所取代，成本急剧降低。
谈及互联网金融的发展和未来，周晔认为核心仍然是支付。“因支付在过去十年中产生一个完全在金融或者银行体系之外的客户群，且这个庞大的账户群是拥有资金的。”周晔表示，这是国内的证券业务形态和国外的支付公司都难以企及的，有这样一个特别的形态之后，很多新兴金融业态才能成为可能。
直面目前互联网金融的问题所在，周晔则坦言，互联网出身的企业对金融的理解和经验不足，可能很多信用的模型包括风控的模型还有待于检验，身份的识别尚未有法律规范，互联网和传统的征信系统之间并没有对接，还有很多偶发性的风险都会导致流动性等风险的出现。
金融抑制是互联网金融火爆的根本原因
中国的所有新兴业态几乎都有一个“美国爸爸”，但互联网金融却是中国土生土长的，为什么是在中国产生和火爆发展？周晔和他的团队在理论和实践中总结到，金融抑制是根本原因。
“中国现实的金融环境下，在大部分行业，客户获得资金的成本和资金收益之间存在较大利差，确实存在着资金和收益都不是双轨制、三轨制，这样的金融是得到了比较大的压抑。”虽然政府一直在鼓励发展为小微企业服务的金融，但周晔认为收效甚微，“中国家庭金融调查最新的数据显示，中国小微企业资金可得性比例大概是26.7%，这意味着有四分之三的希望获得融资的家庭在正常情况下拿不到资金。”在这种情况下，互联网金融应运而生。
支付如何服务于互联网金融用户？周晔总结：第一是客户体验得到极大的提升，因出发点不同，让传统金融机构和互联网企业在客户体验上有着巨大的差别；第二是互联网时代可能通过大数据去发明不同的模型，开发出新的信用技术及风险控制技术；第三，互联网平台使渠道能力大幅度地得到提升，获取客户的成本、效率、交易处理的成本大幅度下降；第四，通过支付，可根据资金的流向打造跨界的金融产品，如汇付天下的“信用支付”就是跨界产品。
未来的互联网金融，会和以往一样，瞄准普惠金融，互联网的市场空间在进一步扩大，新兴的金融正在产生，新的规则和新的市场也让周晔对互联网金融的未来充满信心。